AI-adoptie door Big Tech-reuzen om de groei van de cloud te hervatten
Inleiding
Alphabet (GOOGL), Microsoft (MSFT) en Amazon (AMZN) richten zich steeds meer op AI om de cloudgroei te stimuleren, die sinds 2022 is vertraagd als gevolg van economische onzekerheid. De toenemende populariteit van AI zal echter waarschijnlijk de groei van de sector verbeteren, waardoor deze bedrijven deze aandelen tot 2023 vasthouden terwijl ze herstellen van de verliezen van vorig jaar.
De reikwijdte van cloudontwikkelingen
Deze cloudontwikkelingen gaan verder dan Amazon, Alphabet en Microsoft en raken aan andere namen in het portfolio, zoals Nvidia (NVDA), waarvan de chips essentieel zijn voor de versnelde rekenkracht die nodig is om AI-modellen te laten draaien. De adoptie van AI komt de Amazon Web Services (AWS)-eenheid van Amazon ten goede, wat goed nieuws is voor Alphabet’s Google Cloud en Microsoft’s Azure-activiteiten.
De impact van AI op cloudgroei
Aangezien macro-economische uitdagingen de uitgaven voor ondernemingen hebben beperkt, heeft dit zich vertaald in lagere inkomsten voor alle drie de cloud computing-eenheden. In het meest recente kwartaal groeide de omzet van AWS met 16% op jaarbasis tot $ 21,35 miljard, vergeleken met 37% op jaarbasis in dezelfde periode een jaar geleden. Aan de andere kant groeide de Google Cloud-verkoop van Alphabet met 28% op jaarbasis tot $ 7,45 miljard in het eerste kwartaal van 2023, vergeleken met een groei van 44% in het eerste kwartaal van 2022. Wat betreft de omzet van Microsoft uit Azure en andere cloudservices, deze kwam uit op 27 % in het meest recente kwartaal, een daling ten opzichte van 46% op jaarbasis in dezelfde periode een jaar geleden.
Navigeren door de AI-hypecyclus
Met veel buzz rond AI, moeten investeerders zorgvuldig door deze hype-cyclus navigeren. Dit komt omdat we getuige zijn geweest van de crypto-rage en de metaverse manie die terug op aarde zijn gekomen. Desalniettemin heeft de acceptatie van AI aanzienlijke financiële implicaties voor cloudbedrijven, waardoor andere bedrijven de voordelen van AI kunnen benutten. Hoewel de onmisbare chips van Nvidia het de favoriete manier maken om op de AI-golf te rijden, zullen de clouddivisies van Amazon, Alphabet en Microsoft de komende kwartalen uiteindelijk opnieuw groeien.
Enterprise Search van Google
Om grote hoeveelheden gegevens in de gezondheidszorg te beheren, test Google Enterprise Search, een door AI aangedreven service, waar bedrijven van kunnen profiteren. Verwacht wordt dat het bedrijven zal helpen bij het maken van aangepaste chatbots en zoekapplicaties door hun eigen gegevens samen te voegen met de zoekfuncties van Google, om uiteindelijk te helpen bij het analyseren van enorme hoeveelheden gegevens.
Azure Government Cloud van Microsoft
Met Azure Government Cloud kunnen klanten van de Amerikaanse overheid gebruikmaken van de voordelen van OpenAI met behulp van de populaire AI-tool van Microsoft, ChatGPT. Azure Government-klanten hebben toegang tot drie van de grote taalmodellen van OpenAI – GPT-4, GPT-3 en Embeddings – om de efficiëntie en productiviteit te verbeteren en nieuwe inzichten uit hun gegevens te halen. Deze verhoogde beschikbaarheid van de modellen van OpenAI zal naar verwachting de efficiëntie en verdere productiviteit verhogen door nieuwe inzichten te ontsluiten voor de overheidsinstanties die het gebruiken.
Amazon’s cloudgroei
Volgens analisten van Piper Sandler nadert AWS een dieptepunt in de omzetgroei, wat betekent dat het groeitempo binnenkort zou moeten uitbodemen. Ze verwachten dat de cloudgroei van Amazon opnieuw zal versnellen na de uitstekende resultaten van Nvidia in het eerste kwartaal van 2024, waaruit bleek dat er een enorme vraag is naar zijn datacenterchips die generatieve AI-modellen aandrijven.
Conclusie
Hoewel economische onzekerheid de groei van de cloud in 2022 vertraagde, biedt de acceptatie van AI door Big Tech-giganten een aanzienlijke groeikans. Investeren in Nvidia of Amazon, Alphabet en de clouddivisies van Microsoft zal de komende kwartalen ongetwijfeld opnieuw groeien. Beleggers moeten echter zorgvuldig door de AI-hypecyclus navigeren en geduld hebben om het te doorstaan.
Openbaarmaking
Het liefdadigheidsfonds van Jim Cramer bestaat al lang op MSFT, NVDA, AMZN en GOOGL. Jim wacht 45 minuten nadat hij een handelswaarschuwing heeft verzonden voordat hij een aandeel in de portefeuille van zijn liefdadigheidsinstelling koopt of verkoopt. Als Jim op CNBC TV over een aandeel heeft gesproken, wacht hij 72 uur na het uitgeven van de handelswaarschuwing voordat hij de transactie uitvoert.