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연방공개시장위원회가 금리를 확고히 유지하기로 한 최근 결정과 2024년 금리 인하 징후로 인해 은행의 앞으로 더 나은 상황에 대한 기대가 높아졌습니다.
올해 초 Silicon Valley Bank와 Signature Bank of New York의 도산은 이들 은행이 직면한 급격한 금리 상승과 예금 비용 증가의 결과였습니다. 고액 순자산 고객에게 서비스를 제공하는 데 중점을 둔 First Republic Bank도 대규모 저금리 대출 포트폴리오와 증권 포트폴리오의 서류 손실로 인해 어려움을 겪었습니다.
그러나 분석가들은 예금 비용 하락에 대한 기대와 연준 및 경제 발전에 대한 주식 시장의 긍정적인 반응으로 인해 이러한 역사적 사건이 향후 은행 주식에 미치는 영향이 줄어들 것이라고 믿습니다.
클리블랜드의 KeyCorp는 올해 주가가 18% 하락했지만 최근 두 달 동안 37% 급등했습니다. 은행은 주당 82센트의 연간 배당금을 제공하여 배당수익률 5.73%를 제공합니다.
업계 전문가들은 대차대조표 비용 감소로 인해 KeyCorp의 수익이 향후 몇 년 동안 크게 개선될 것이라고 믿습니다. 잠재적인 해고를 포함한 비용 절감에 대한 은행의 초점은 유리한 금리 환경 및 자본 시장의 기회와 결합되어 2024년에 더 높은 수익으로 이어질 수 있습니다.
분석가들의 전망
애널리스트들은 KeyCorp에 대해 긍정적인 전망을 내놓고 있으며 예상 주당 순이익은 컨센서스를 상회합니다. Odeon Capital의 애널리스트 Richard Bove는 KeyCorp를 12개월 목표 가격 $15.45로 매수 평가하면서 은행이 대규모 운영 조정을 하고 수익이 증가할 가능성이 높다고 말했습니다.
BB&T Corp.와 SunTrust의 합병으로 탄생한 Truist Financial Corp.의 주가는 올해 17% 하락했지만 지난 두 달 동안 29% 상승했습니다. 은행은 주당 52센트의 분기 배당금을 제공하여 배당수익률 5.67%를 제공합니다.
Truist는 잘못된 시기에 듀레이션을 추가하여 자본 문제와 낮은 순이자마진에 직면했습니다. 그러나 보험 중개 사업 매각 거래가 완료되면 은행의 2024년 자본 비율과 수익 추정치가 개선될 수 있습니다.
분석가의 권장사항
개선의 여지가 있지만 분석가들은 Truist에 대해 긍정적인 전망을 갖고 있습니다. 현재 주가가 애널리스트의 목표 주가보다 높음에도 불구하고 수익과 자본 비율이 개선되면 주가가 더 높아질 수 있습니다.
일부 시장 불확실성에도 불구하고 전문가들은 내년 자본 시장에 대해 여전히 낙관적입니다. 주가가 380.51달러에 거래되고 2023년에는 11% 상승한 Goldman Sachs는 매력적인 투자 기회가 될 수 있습니다. 은행은 주당 2.75달러의 분기 배당금을 제공하여 수익률 2.89%를 제공합니다.
Goldman Sachs는 최대 라이벌인 Morgan Stanley에 비해 장부가치 비율이 낮습니다. 이는 소비자 대출 중단, 대차대조표 규모 축소 등 전략적 구조 조정 노력과 함께 은행이 미래 성공을 위한 입지를 마련할 수 있을 것입니다.
결론적으로 은행주는 2024년에 강력한 성과를 거둘 가능성이 있습니다. KeyCorp, Truist, Goldman Sachs는 모두 미래의 기회를 활용할 수 있는 위치에 있으며 투자자들에게 매력적인 수익을 제공할 수 있습니다.