Des négociateurs agités poursuivent des méga-accords dans le secteur de l’énergie et de l’électricité
Six banquiers américains du pétrole et du gaz qui ont quitté le géant des fusions et acquisitions Citigroup l’année dernière pour rejoindre la petite société Guggenheim Securities font maintenant un autre pas en direction de Moelis & Co, selon des sources proches du dossier. Ce manège met en évidence l’ambition des négociateurs recherchant des transactions de grande envergure tout en maximisant leurs honoraires de conseil gagnés. Le secteur de l’énergie et de l’électricité a été une plaque tournante très active pour la conclusion d’accords en 2022, avec des transactions mondiales s’élevant à un montant stupéfiant de 460,3 milliards de dollars, soit une augmentation de 4 % sur un an (données LSEG). Les sources, qui ont souhaité rester anonymes, ont confirmé que Moelis avait recruté d’anciens banquiers de Citigroup, dont Muhammad Laghari, Alexander Burpee, Benjamin Dubois et Ryan Staha. Après avoir terminé leur congé de jardinage, ces banquiers rejoindront Moelis dans les semaines à venir. Moelis et Guggenheim ont refusé de commenter la question.
Augmentation de l’activité de transaction parmi les producteurs de pétrole et de gaz
L’industrie pétrolière et gazière a connu une forte augmentation des transactions au cours des deux derniers mois, les entreprises s’efforçant d’améliorer leur rentabilité en acquérant des superficies précieuses et productives. Exxon Mobil a conclu avec succès un accord de 60 milliards de dollars pour acquérir Pioneer Natural Resources, tandis que Chevron a annoncé un accord de 53 milliards de dollars pour acquérir Hess. Occidental Petroleum a récemment révélé son intention d’acheter CrownRock, un producteur américain privé de pétrole de schiste, pour 12 milliards de dollars, dette comprise. Citigroup a notamment conseillé Exxon lors de son acquisition de Pioneer, mais Guggenheim et Moelis n’ont pas été impliqués dans ces transactions particulières.
Avantages des banques d’investissement boutique
Les banques d’investissement de charme, telles que Moelis et Guggenheim, ont gagné en popularité auprès des banquiers en raison de leur politique consistant à permettre aux banquiers de conserver une part plus importante des frais clients par rapport aux grandes banques à forte croissance comme Citigroup. Ces dernières, avec leurs portefeuilles d’activités plus diversifiés, ont des dépenses supplémentaires à couvrir. Guggenheim, bien que classé 19e dans le classement LSEG pour les transactions pétrolières et gazières américaines cette année avec 5,8 milliards de dollars de transactions annoncées, n’était auparavant pas classé parmi les 25 meilleurs conseillers en 2022. Néanmoins, la société entretient des relations étroites avec de grands clients internationaux du secteur de l’énergie, notamment l’Arabie Saoudite. Aramco et Abu Dhabi National Oil Co.