2023 年主動型 REIT ETF 的表現優於大盤
新年伊始，主動型 REIT ETF 在金融市場掀起波瀾，跑贏大盤。這並不奇怪，因為各種形式的房地產在提供可靠的通脹和利率上升對沖方面有著悠久的歷史。隨著空間需求的增長，房地產投資信託基金推高租金的能力使其成為許多投資者的首選投資選擇。
四隻主動型 REIT ETF 中的三隻跑贏大盤
根據 ETF 數據庫，今年迄今為止，四隻活躍的 REIT ETF 中有三隻跑贏大盤 ETF。 SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY)、iShares Core S&P 500 ETF (IVV) 和 Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) 分別上漲 6.5% 和 7%。
什麼是 REIT ETF？
REIT ETF 是一種投資於美國房地產投資信託基金和房地產運營公司的普通股證券的基金。它還可能包括優先股、現金和現金等價物。在選擇其成分股時，該基金考慮了 REITs 持有的財產的內在價值以及該基金尋求投資的 REITs 的內在價值。
PSR：在活躍的房地產 ETF 中排名第二
PSR 年初至今的回報率為 8.60%，在活躍的房地產 ETF 中排名第二。該基金主要根據 FTSE NAREIT All Equity REITs Index 構建其投資結構，該指數持有近 50 只中型和大型股票。選擇過程使用定量和統計指標來識別價格具有吸引力的證券並管理風險。
AVRE：全球房地產股跑贏大盤
AVRE 今年迄今上漲 7.20%，跑贏大盤。該基金投資於預期具有更高回報或更好風險特徵的全球房地產股票。它持有各個房地產行業的房地產公司，包括 REIT 和類似 REIT 的實體，這些公司位於其基準指數 S&P Global REIT Index 所包含的國家/地區。
BLDG：唯一跑輸大盤的基金
BLDG 是該細分市場中唯一一隻在 2023 年表現不佳的基金，今年迄今的回報率為 3.07%。該基金提供對全球一攬子房地產證券的敞口，包括房地產投資信託基金和房地產管理和開發公司。選擇過程使用 Cambria 的多因素算法，其中包括價值、質量和動量指標。