개요
5조 달러 규모의 일본 자산 관리 산업을 위한 일본 정부의 개혁 추진으로 인해 일본의 주요 은행 그룹들이 오랫동안 방치해 두었던 자산 관리 사업을 강화하게 되었습니다. 규제 당국의 지원 요청은 가계의 휴면 저축 투자를 장려하려는 일본의 정책과 일치합니다. 장기간 지속되는 디플레이션의 종말이 다가옴에 따라, 가계가 인플레이션에 대비하기 위해 주식, 채권 및 기타 자산으로 자금을 전환할 경우 은행은 자산 관리를 잠재적인 주요 수익 센터로 보고 있습니다. 미쓰비시 UFJ 금융 그룹은 2030년 3월까지 관리 자산을 200조 엔으로 두 배로 늘리는 것을 목표로 은행, 신탁 은행, 중개업과 함께 자산 관리를 네 번째 기둥으로 만드는 것을 목표로 하고 있습니다.
정부개혁 노력
수년간 가계의 투자 습관을 바꾸기 위해 고군분투한 일본 정부는 인플레이션 환경에서 현금 보유 가치가 하락할 것이라고 경고하면서 새로운 노력을 기울이고 있습니다. 그러나 대형 금융그룹 계열사들이 대부분을 차지하고 있는 자산운용업계의 자원 부족에 대한 우려가 제기됐다. 개혁 노력에 대한 의지를 보여주기 위해 미쓰이 스미토모 금융 그룹은 은행원을 자기 거래에서 자산 관리로 전환할 계획이며, 미쓰이 스미토모 신탁 은행은 부티크 자산 관리 회사 인수를 포함하여 자산 관리 사업을 확장하기 위해 2030년까지 5,000억 엔을 투자할 계획입니다.
사모자산 시장에 집중
미쓰이 스미토모 신탁은행과 미쓰비시 UFJ 모두 사모 자산 시장에서 기회를 모색하고 있습니다. 미쓰이 스미토모 신탁은행은 사모 펀드, 사모 신용, 인프라 등 사모 자산 시장에서 성장하여 보다 다양한 고객이 일본의 비유동 자산에 접근할 수 있도록 하는 것을 목표로 하고 있습니다. 한편, 최근 런던에서 AlbaCore Capital을 인수한 Mitsubishi UFJ는 사모 자산 시장에서 추가 M&A 기회를 적극적으로 모색하고 있습니다. 민간 자산에 투자하면 더 높은 수익을 얻을 수 있지만, 일본에서는 수십 년간의 디플레이션으로 인해 인기를 얻지 못했습니다. 그러나 인플레이션이 등장하면서 국민들 사이에서 투자의 필요성이 높아지고 있습니다.